Quản lý các khoản phải thu Bao gồm bốn yếu tố sau

Quản lý các khoản phải thu bao gồm bốn yếu tố sau:

1. Biến chính sách tín dụng

2. Đánh giá tín dụng

3. Quyết định cấp tín dụng

4. Kiểm soát các khoản phải thu

1. Biến chính sách tín dụng:

Các khía cạnh quan trọng của chính sách tín dụng của một công ty là tiêu chuẩn tín dụng, thời hạn tín dụng, chiết khấu tiền mặt và nỗ lực thu nợ. Các biến này có liên quan và có liên quan đến mức độ bán hàng, mất nợ xấu, giảm giá của khách hàng và chi phí nhờ thu.

i) Tiêu chuẩn tín dụng:

Một công ty có một loạt các lựa chọn về mặt này. Tại một và của phổ, nó có thể quyết định không gia hạn tín dụng cho bất kỳ khách hàng nào, tuy nhiên xếp hạng tín dụng của anh ta có thể mạnh. Ở đầu bên kia, nó có thể quyết định tín dụng lớn cho tất cả khách hàng bất kể xếp hạng tín dụng của họ. Giữa hai vị trí cực đoan này nằm một số vị trí, thường là những vị trí thực tế hơn.

Nhìn chung, các tiêu chuẩn tín dụng tự do có xu hướng đẩy doanh số lên cao bằng cách thu hút nhiều khách hàng hơn. Tuy nhiên, điều này đi kèm với tỷ lệ mất nợ xấu cao hơn, đầu tư lớn hơn vào các khoản phải thu và chi phí thu cao hơn. Tiêu chuẩn tín dụng cứng có tác dụng ngược lại. Họ có xu hướng giảm doanh số, giảm tỷ lệ mất nợ xấu, giảm đầu tư vào các khoản phải thu và giảm chi phí thu nợ.

ii) Thời hạn tín dụng:

Thời hạn tín dụng đề cập đến khoảng thời gian khách hàng được phép thanh toán cho giao dịch mua hàng của họ. Nó thường thay đổi từ 15 ngày đến 60 ngày. Khi một công ty không gia hạn bất kỳ tín dụng nào, thời hạn tín dụng rõ ràng sẽ bằng không. Nếu một công ty cho phép tín dụng 30 ngày, không có chiết khấu để tạo ra các khoản thanh toán sớm, thì các điều khoản tín dụng của nó được ghi là 30 net.

Kéo dài thời gian tín dụng đẩy doanh số tăng lên bằng cách thúc đẩy khách hàng hiện tại mua nhiều hơn và thu hút thêm khách hàng. Tuy nhiên, điều này đi kèm với một khoản đầu tư lớn hơn vào các khoản phải thu và tỷ lệ mất nợ xấu cao hơn. Việc rút ngắn thời gian tín dụng sẽ có những ảnh hưởng ngược lại: Nó có xu hướng giảm doanh thu, giảm đầu tư vào các khoản phải thu và giảm tỷ lệ mất nợ xấu.

iii) Chiết khấu tiền mặt:

Các công ty thường cung cấp giảm giá tiền mặt để khiến khách hàng thực hiện thanh toán kịp thời. Chiết khấu phần trăm và khoảng thời gian có sẵn được phản ánh trong các điều khoản tín dụng. Ví dụ: các điều khoản tín dụng là 2/10, ròng 30 có nghĩa là giảm giá 2% nếu thanh toán được thực hiện trước ngày thứ mười; nếu không, thanh toán đầy đủ là do ngày thứ ba mươi.

Tự do hóa chính sách chiết khấu tiền mặt có thể có nghĩa là tỷ lệ chiết khấu được tăng lên và / hoặc thời gian chiết khấu được kéo dài. Một hành động như vậy có xu hướng tăng cường doanh số (vì giảm giá được coi là giảm giá), giảm thời gian thu tiền trung bình (khi khách hàng thanh toán kịp thời) và tăng chi phí chiết khấu.

iv) Nỗ lực thu thập:

Bộ sưu tập được lập trình của công ty, nhằm thu thập kịp thời các khoản phải thu bao gồm - giám sát tình trạng các khoản phải thu, gửi thư cho khách hàng sắp đến hạn, điện báo và tư vấn qua điện thoại cho khách hàng vào ngày đáo hạn, đe dọa hành động pháp lý quá hạn tài khoản và hành động pháp lý chống lại tài khoản quá hạn.

2. Đánh giá tín dụng:

Trước khi cấp tín dụng cho khách hàng tiềm năng, công ty nên thấy sự xứng đáng tín dụng của khách hàng. Để biết giá trị tín dụng, ba yếu tố cơ bản của - tính cách, năng lực và tài sản thế chấp sẽ được nhìn thấy. Nhân vật đề cập đến sự sẵn lòng của khách hàng để tôn trọng nghĩa vụ của mình. Năng lực đề cập đến khả năng thanh toán đúng hạn của khách hàng. Tài sản thế chấp thể hiện sự an toàn được cung cấp bởi công ty dưới dạng thế chấp.

Bằng cách phân tích báo cáo tài chính, bằng cách lấy tài liệu tham khảo ngân hàng bằng cách phân tích kinh nghiệm của công ty và bằng cách lấy điểm tín dụng bằng số của khách hàng, có thể tìm thấy sự xứng đáng tín dụng của khách hàng.

3. Quyết định cấp tín dụng:

Sau khi biết được giá trị tín dụng của khách hàng, cần đưa ra quyết định cấp tín dụng. Đối với việc đưa ra quyết định tín dụng, cây quyết định dưới đây sẽ hữu ích.

4. Kiểm soát các khoản phải thu:

Theo truyền thống, hai phương pháp thường được đề xuất để theo dõi các khoản phải thu:

(i) ngày bán hàng nổi bật và

(ii) lịch trình lão hóa.

Trong khi các phương pháp này được sử dụng phổ biến, chúng có một thiếu sót nghiêm trọng; chúng dựa trên sự tổng hợp của doanh thu và các khoản phải thu. Để khắc phục điểm yếu của các phương thức truyền thống, phương pháp mô hình thanh toán đã được đề xuất.

Phương pháp truyền thống :

1. Ngày bán hàng nổi bật (DSO):

Doanh số tồn đọng của ngày trung bình tại một thời điểm nhất định có thể được định nghĩa là tỷ lệ nợ phải thu tại thời điểm đó so với doanh số trung bình hàng ngày

Các khoản phải thu tại thời điểm t = Doanh số trung bình hàng ngày

Con số doanh số trung bình hàng ngày có được bằng cách lấy trung bình doanh số trong 30 ngày trước đó, 60 ngày, 90 ngày hoặc một số giai đoạn có liên quan khác.

Theo phương pháp này, các khoản phải thu được coi là trong tầm kiểm soát nếu DSO bằng với ít hơn một chỉ tiêu nhất định.

Nếu giá trị của DSO vượt quá định mức đã chỉ định, các bộ sưu tập được coi là chậm.

2. Lịch trình lão hóa:

Lịch trình lão hóa (AS) đã phân loại các khoản phải thu tồn đọng tại một thời điểm nhất định vào các khung tuổi khác nhau. Một AS minh họa được đưa ra dưới đây:

AS thực tế của công ty được so sánh với một số AS tiêu chuẩn để xác định xem các khoản phải thu có được kiểm soát hay không. Một vấn đề được chỉ ra nếu AS thực tế cho thấy tỷ lệ khoản phải thu lớn hơn, so với AS tiêu chuẩn gạch, ở các nhóm tuổi cao hơn.

Hạn chế:

1. DSO và AS đều bị ảnh hưởng bởi mô hình bán hàng

2. DSO nhạy cảm với thời gian trung bình

3. AS bị biến dạng khi thanh toán liên quan đến bán hàng trong bất kỳ tháng nào là bất thường, mặc dù các khoản thanh toán liên quan đến bán hàng trong các tháng khác là bình thường.

Phương pháp hiện đại:

Cách tiếp cận mô hình thanh toán: điểm yếu chính của thủ tục DSO và AS là chúng tổng hợp doanh thu và khoản phải thu trong một khoảng thời gian. Tổng hợp như vậy làm cho khó phát hiện các thay đổi trong mô hình thanh toán. Việc thanh toán theo phương pháp mô hình khắc phục sự thiếu hụt này và tập trung vào hành vi thanh toán, vấn đề chính trong việc theo dõi các khoản phải thu.

Mô hình thanh toán được xác định theo tỷ lệ hoặc tỷ lệ phần trăm. Để minh họa tính toán của nó, hãy xem xét một công ty bán thần trị giá RL. 10.000 tín dụng trong tháng một và nhận được bộ sưu tập như sau: R. 1.000 vào tháng 1, R. 4.000 vào tháng Hai, R. 3.000 vào tháng 3 và R. 2.000 vào tháng Tư.

Mô hình thanh toán và khoản phải thu tồn đọng có thể được biểu thị theo tỷ lệ phần trăm như trong bảng sau:

Bằng cách kết hợp các bộ sưu tập và khoản phải thu với doanh thu trong tháng xuất phát, phương pháp mô hình thanh toán khắc phục điểm yếu chính của phương thức DSO và AS, kết quả từ việc tổng hợp doanh số và bộ sưu tập.

Cách tiếp cận mô hình thanh toán không phụ thuộc vào mức độ bán hàng. Nó tập trung vào vấn đề chính, hành vi thanh toán, nó cho phép người ta phân tích mô hình thanh toán theo tháng so với mô hình bán hàng và thanh toán kết hợp.

Một hạn chế của phương pháp này là ma trận chuyển đổi không thể được chuẩn bị trên cơ sở báo cáo tài chính được công bố - dữ liệu tài chính nội bộ được yêu cầu cho nó. Tuy nhiên, phương pháp mô hình thanh toán không đòi hỏi nhiều dữ liệu hơn phương thức lịch trình lão hóa. Sau này cũng yêu cầu dữ liệu tài chính nội bộ.